展望2022：《2022中国ETC行业全景图》（含市场规模、竞争格局、发展趋势

ETC行业主要上市公司：金逸科技（002869.SZ）、万机科技（300552.SH）、千方科技（002373.SZ）、华明智能（300462）

本文核心数据：ETC行业市场规模、应用情况、企业市场份额、市场规模预测

行业概况

一、定义

ETC（Electronic Toll Collection System）全称为电子不停车收费系统，是目前国际上普遍采用的一种道路收费方式。 它采用基于5.8GHz微波频段的专用短距离通信（DSRC）技术设备，实现电子不间断充电。

根据应用领域的不同，ETC可细分为高速公路电子不停车收费系统（高速公路ETC）、多车道不停车电子不停车收费系统（多车道不停车ETC）和智能停车场不停车收费系统（停车场等）。

2、产业链分析：主要应用于高速公路收费、停车场收费、多车道收费三大场景

ETC产业的上游主要是ETC芯片、电池、金属压铸件和塑胶的研发和生产。 目前，预装ETC通过汽车为ETC供电。 中游ETC设备主要由路侧设备（RSU）和车载设备（OBU）组成。 路侧设备主要是指安装在车道控制系统前端，起到信息采集作用的专用设备。 它由天线和读写控制器组成：车载设备安装在用户的车辆上，用于记录车辆的道路信息。 ETC设备主要应用于三种场景：高速公路收费、停车场收费、多车道收费。

ETC行业主要的上游ETC芯片企业有Broadcom Integration、紫光国微、Skyrelli； 电池厂商包括亿纬锂能、鹏辉能源； 中游ETC行业的上市公司有金逸科技、万机科技、千方科技和华明智能，其他公司有城谷科技、易特斯、长江智能数据科技、握奇数据、金盛安、索林、九鱼软件等。

行业发展历程：ETC深度覆盖四大应用场景，赋能高速公路场景应用

我国在1990年代开始引入ETC系统； 2012年，上海、江苏、浙江、安徽、江西、福建6省市全面开通高速公路无停车费联网，长三角ETC系统实现互联互通； 2014年，交通运输部下发通知，开展全国ETC联网工作，力争2015年底基本实现全国ETC联网，干线关站ETC覆盖率达到100%。 联网; 2019年新增ETC用户1.27亿，创历史新高； 自2020年1月1日0时起，全国29个联网省份的487个省级收费站全部取消； 2020年后，行业将向两个方向发展：1）ETC深度覆盖车域、路域、城域、场域四大应用场景； 2）随着5G技术、车路协同技术等新技术的发展，ETC赋能高速公路场景应用。

行业政策背景：政策支持，以开拓应用场景为发展方向

2010年以来，我国提出了利用信息技术提高高速公路通行效率和服务水平的发展政策。 到2014年，ETC联网四步走计划提出到2015年底基本实现全国ETC联网。《现代综合交通运输系统发展“十三五”规划》提出，大幅提高ETC装机比例和将ETC使用率从30%提高到50%，将ETC作为发展智能交通的重点项目之一。 同时，提出两年内基本取消全国高速公路省界收费站，实现不停车快速收费。 近年来，智能汽车产业的逐步发展，有利于推动ETC行业企业拓展车路协同市场。 综上所述，在后ETC时代，行业将开发ETC应用场景作为发展方向。

行业发展现状

1、行业背景：高速公路车流量和通行费收入呈上升趋势

我国高速公路建设虽然起步较晚，但总体发展较快。 交通运输部《2020年交通运输业发展统计公报》发布的最新数据显示，截至2020年底，全国公路总里程519.81万公里，其中高速公路16.1万公里，同比增长11,400 公里； 高速公路通车里程72.31万公里。 公里，增加5.36万公里。

由于高速公路建设成本高，90%以上的高速公路实行收费。 《2020年全国收费公路统计公报》显示，2020年我国收费高速公路将达到15.29万公里，约占高速公路的95%。

2016年至2019年，我国高速公路日均车流量、日均行驶量持续增长。 2019年，全国高速公路年均日车流量27936辆，增长4.1%，年均行驶里程147826万公里，增长3.4%。 受疫情影响，2020年全国高速公路年均日车流量26435辆，增长5.4%，年均日行驶量138840万车公里，增长6.0%。

2015年至2019年，在高速公路车流量持续增长的同时，全国通行费也有所增加。 受两次延长春节假期小客车免费通行政策影响，2020年全国收费公路车辆通行费总收入4868.2亿元，比2019年净减1069.7亿元。

2、ETC社会效益：普通轻型车使用ETC车道减排效果显着

人工收费方式需要车辆完成减速、怠速排队、缴纳通行费、加速驶离等操作过程。 收费站往往伴随着大量拥堵和尾气排放。 与传统的人工收费方式相比，ETC方式下车辆无需减速停车，可以更快的通过并完成缴费，减少了排队缴费带来的尾气排放。

根据华夏银行社会责任报告，普通轻型车辆使用ETC车道，与人工收费车道相比，NOX、HC、CO、CO2排放量分别减少16.4%、71.2%、71.3%和48.9%。

3、行业整体情况：ETC用户规模持续增长。 2021年行业市场规模约84亿元

2019年5月，在国家层面连续出台ETC和收费站三项政策后，用户总量增速开始进一步加快。 2015年至2019年，ETC累计用户数呈上升趋势。 交通部数据显示，截至2020年底，ETC用户规模为2.25亿。 初步统计，以2021年3.02亿辆汽车保有量和85%的ETC覆盖率计算etc行业，2021年新增ETC用户约3170万，2021年OBU出货量至少3170万套。

根据行业上市公司2020年年报数据，每新增1万个OBU，将新增约30套RSU。 据此，预估2021年RSU出货量约为9.5万套。 同时，基于2021年OBU市场价格约70元/套、RSU价格约25000元/套、ETC龙门架系统价格约90000元/套，2021年国内ETC市场规模将约为84亿元。 根据历史数据相应测算，2016-2021年中国ETC行业市场规模如下：

注：受“取消高速公路省界收费站”政策影响，2019年oBU、RSU设备、ETC龙门架系统需求激增，市场规模大幅增长。

行业竞争格局

1、区域竞争：代表企业主要分布在广东、北京、上海

从代表企业分布来看，中国ETC行业代表企业呈现出一定的区域集群特征，分布在广东、北京和上海。

2、企业竞争：金逸科技、万机科技、巨力科技车载ETC产品销量最高

目前，在国内ETC行业的企业中，金逸科技、万机科技、巨力科技（华明智能科技旗下）的车辆ETC产品销量最高，也位列前三。 ETC品牌榜，属于行业第一梯队；城固科技、千方科技、易特斯、长江智能数据科技、握奇数据等品牌位列品牌榜前十，属于行业第二梯队; 其他公司属于行业第三梯队。

我国对ETC企业实行产品资质准入制度。 企业产品通过交通部交通运输工程监督检测中心检测合格后，方可参与ETC建设招标。 因此，中国市场的ETC企业数量相对较少。

根据每年ETC新增用户总数和ETC更新需求之和作为当年OBU市场总量，结合各公司当年出货量，可以大致估算出OBU出货量的市场份额。 2020年，我国ETC市场集中度较高，金逸科技、万机科技、巨力科技三大龙头企业合计份额占比分别为47%、12%、35%。

行业发展前景及趋势预测

1、行业应用领域有望扩大，预装ETC产品占比增加

在技​​术方面，自2015年全国高速公路ETC市场爆发以来，主要产品及相关技术已经相对成熟。 产品和技术的升级将着重于提高产品的识别灵敏度，提高感应时间，增加一些附加功能。

在产品应用方面，未来随着国家综合交通管理平台的建立，智能交通的应用领域将不断深化和拓展。 ETC设备将从传统的高速公路领域扩展到诸如智能联网停车、城市拥堵管理和安全驾驶应用等领域。

在企业竞争方面，随着国家ETC联网的加强和国家标准执法力度的加强，行业融合度也有所提高。 预计市场将向具有核心技术优势、自主研发能力、自有生产基地、广泛的营销和服务网络的设备供应商倾斜。

在市场细分方面，根据《关于调整《道路机动车产品准入审查要求》有关内容的通知》，自2020年7月1日起，增加“ETC车载设备”项新车的配置选择，预计在这种情况下，ETC产品的预装比例将会增加。

2、预计到2027年OBU市场规模将达到36亿元左右

中国汽车工业协会数据显示，2021年中国汽车销量约为2628万辆。 此外，据中国汽车工业协会预测，到2030年，中国汽车销量将达到3000万辆左右。

OBU的设计使用寿命约为5-8年，更换时间相对较短。 假设每 7 年完成一次完整更换； 同时，假设ETC覆盖率在2021-2022年达到90%，2023-2025年进一步提高到95%。 %，预计2022年起OBU价格将稳定在70元/套etc行业，预计2027年OBU市场需求在36亿元左右。

注：假设OBU每7年完成一次全面更换，则2022年的更新需求为2015年的新增需求，以此类推。 RSU设备和ETC龙门架系统在2019年进行了突击建设，预计未来主要市场将来自更新需求和加油站、停车场领域的潜在需求。

以上数据参考前瞻产业研究院《中国ETC行业市场前景与投资战略规划分析报告》。 同时，前瞻产业研究院还提供产业大数据、产业研究、政策研究、产业链咨询、产业地图、产业规划、园区规划等服务。 、产业招商、IPO融资及投资可行性研究、IPO业务及技术撰写、IPO工作底稿咨询等解决方案。